What is the Spot Market in Finance?

In finance, what does the 'spot market' refer to?

Correct Answer Explanation

The spot market, also known as the cash market, is a public financial market where financial instruments or commodities are traded for immediate delivery. 'Immediate delivery' typically means settlement happens 'on the spot' or within a very short period, such as T+2 days for stocks. The price is determined by current supply and demand.

Incorrect Options Analysis

• Long-term investments: This refers to holding assets for a period longer than a year. It's an investment strategy, not a type of market.
• Future contracts: These are agreements to buy or sell an asset at a predetermined price at a specified time in the future. They are traded in the futures market, not the spot market.
• Stock options: These are contracts that give the holder the right, but not the obligation, to buy or sell a stock at an agreed-upon price and date. They are a type of derivative, distinct from spot trades.

वित्त में, 'स्पॉट मार्केट' का क्या अर्थ है?

Correct Answer Explanation

स्पॉट मार्केट, जिसे कैश मार्केट भी कहा जाता है, एक सार्वजनिक वित्तीय बाजार है जहां वित्तीय साधनों या वस्तुओं का कारोबार तत्काल डिलीवरी के लिए किया जाता है। 'तत्काल डिलीवरी' का आम तौर पर मतलब है कि निपटान 'मौके पर' या बहुत कम समय के भीतर होता है, जैसे कि स्टॉक के लिए T+2 दिन। कीमत मौजूदा आपूर्ति और मांग से निर्धारित होती है।

Incorrect Options Analysis

• दीर्घकालिक निवेश: इसका मतलब एक साल से अधिक समय तक संपत्ति रखना है। यह एक निवेश रणनीति है, न कि बाजार का प्रकार।
• वायदा अनुबंध (फ्यूचर कॉन्ट्रैक्ट): ये भविष्य में एक निर्दिष्ट समय पर पूर्व निर्धारित मूल्य पर संपत्ति खरीदने या बेचने के समझौते हैं। इनका कारोबार वायदा बाजार (futures market) में होता है, स्पॉट मार्केट में नहीं।
• स्टॉक ऑप्शन: ये ऐसे अनुबंध हैं जो धारक को एक सहमत मूल्य और तारीख पर स्टॉक खरीदने या बेचने का अधिकार देते हैं, लेकिन दायित्व नहीं। वे एक प्रकार के डेरिवेटिव हैं, जो स्पॉट ट्रेड से अलग हैं।